Membru fondator al Partidului Social Democrat, formaţiune politică ce s-a constituit în 2001, după ce liderii politici ai vremii s-au jucat de-a algoritmul literelor cu FSN, FDSN, PSDR, etc.
Ion Iliescu are zilele numărate în formaţiunea politică ce l-a ajutat să-i şcolească pe mai toţi social-democraţii de astăzi. Cum cel poreclit “bunicuţa” a ajuns la venerabila vârstă de 85 de ani, actualii şefi ai Partidului Social Democrat au decis că este momentul ca Iliescu să fie trecut undeva mult în spate. Astfel, luni, Liviu Dragnea, preşedintele PSD-ului, a făcut un anunţ pe care nu mulţi îl anticipau: “Ion Iliescu nu mai face parte din Biroul Permanent Naţional al PSD-ului!”. Dragnea a încercat să se poarte cu mănuşi şi a dat-o în discursuri tehnice: “Cred că era necesar să-l scoatem pe domnul Ion Iliescu dintr-un anume formalism. Era o greşeală să-l ţinem pe domnul Iliescu în BPN. Preşedintele de onoare nu poate sta într-o structură executivă. Preşedintele de onoare este un om care a fondat partidul, care primeşte respectul partidului, dar care nu participă efectiv la structurile executive”. Totuşi, în ciuda vârstei, Iliescu rămâne o vulpe bătrână şi nu înghite găluşca. Preşedintele de onoare al PSD-ului ştie că este preţul plătit după disputele avute cu Dragnea la Congresul PSD-ului. Atunci, Iliescu i-a reproşat actualului şef al PSD-ului că “ar fi trebuit să devină preşedinte al partidului în urma unei competiţii reale” şi “actualii lideri ai partidului nostru au o slabă legătură cu intelectualii ţării”. Trebuie remarcat că, pentru a nu părea drept dictatorul total, Dragnea i-a transmis preşedintelui de onoare al PSD că “poate participa la orice structură de conducere şi poate să vină la orice dezbatere”. Conflictul este departe de a se fi încheiat în condiţiile în care numărul nemulţumiţilor este mare, iar Iliescu încă mai are influenţa necesară pentru a rezolva situaţia în favoarea sa.